عیار واقعی یک صندوق طلا در روزهای ملتهب بورس

◽️صندوق طلای درخشان آبان با ثبت بازدهی یک‌ساله ۱۳۹.۸ درصدی، در جایگاه دوم میان صندوق‌های طلا قرار دارد. بااین‌حال، مدیران صندوق برگ برنده آن را فقط در بازدهی نمی‌بینند؛ استفاده از اهرم، افزایش میزان سرمایه‌گذاری در طلا به‌ازای هر واحد و حفظ نقدشوندگی در روزهایی که اخبار سیاسی بازار سرمایه را به صف‌های سنگین فروش می‌کشاند، مزیت‌هایی‌اند که عیار واقعی این صندوق طلا را مشخص می‌کنند.

🔗 مشاهده گفت‌وگوی کامل
🔗 مشاهده این برنامه در یوتیوب


📊 سرمایه‌گذاری در صندوق طلای درخشان آبان

◻️رسانه تصویری فردای اقتصاد⬇️
@Feghtesad

بهترین ماشین لباسشویی در بازار ایران
میز لوازم خانگی با غزاله طایفه

🔗مشاهده ویدیو کامل در وبسایت
🔗مشاهده ویدیو کامل در آپارات
🔗مشاهده ویدیو کامل در یوتیوب
🎙 نسخه صوتی

◽️ماشین لباسشویی یکی از پرکاربردترین لوازم خانگی در زندگی شهری است که انتخاب بهترین مدل در بازار پرتنوع امروز آسان نیست.

◽️در برنامه این هفته میز لوازم خانگی با همراهی احسان فدایی، کارشناس حوزه صنعت، نکات مهم درباره خرید ماشین لباسشویی و شیوه درست استفاده از آن، قیمت‌های بازار و بهترین مدل‌های ایرانی و خارجی را بررسی کردیم.

قسمت‌های قبلی:
▪️رقابت برندهای یخچال‌فریزر در بازار؛ کدام برند بالاترین امتیاز را گرفت؟
▪️چگونه عمر مفید یخچال فریزر را افزایش دهیم؟
▪️معرفی بهترین مدل‌های تلویزیون؛ از اقتصادی و ساده تا غول‌های حرفه‌ای
▪️تلویزیون ایرانی بخریم یا خارجی؟
▪️حداقل بودجه لازم برای خرید لوازم خانگی ایرانی و خارجی چقدر است؟
▪️چگونه کالای اصل یا تقلبی لوازم خانگی را بشناسیم؟
▪️چگونه از اصالت گارانتی لوازم خانگی مطمئن شویم؟
▪️خدمات پس از فروش لوازم خانگی خارجی را بشناسید
▪️داستان برندهای خارجی لوازم خانگی
▪️زمان طلایی برای خرید لوازم خانگی
▪️لوازم خانگی را از کجا بخریم؟
▪️برندهای ایرانی بازار لوازم خانگی را بشناسید
▪️آنچه قبل از خرید لوازم خانگی باید بدانیم

#میز_لوازم‌خانگی

◻️رسانه تصویری فردای اقتصاد⬇️
@Feghtesad

اینوکس ۲۰۲۶؛ از گفت‌وگوی اقتصادی تا راه‌حل‌های اجرایی
هوش مصنوعی؛ آغاز رقابت تازه در بازارهای مالی

◽️حسین عبده‌تبریزی، رئیس کمیته محتوایی اینوکس ۲۰۲۶، هدف اصلی این رویداد را ایجاد زنجیره‌ای از «گفت‌وگو، مستندسازی، ارائه راهکار و پیگیری» برای حل چالش‌های اقتصادی کشور عنوان کرد. به گفته او، اینوکس امسال که آذرماه در تهران برگزار می‌شود، صرفاً نمایشگاهی برای معرفی محصولات مالی نیست؛ بلکه بستری برای پیوند میان فعالان اقتصادی، بازارهای مالی و سیاست‌گذاران خواهد بود.

◽️هوش مصنوعی یکی از محورهای اصلی این دوره است و قرار است در تمامی ابعاد از شیوه برگزاری گرفته تا محتوای پنل‌ها و خدمات مالی ارائه شده توسط شرکت‌کنندگان، حضور محوری داشته باشد. عبده‌تبریزی معتقد است در سه سال آینده، ملموس‌ترین اثر این فناوری ابتدا در افزایش بهره‌وری و سپس در تغییر بنیادین مدل‌های کسب و کار مشاهده خواهد شد. حوزه مالی به دلیل ماهیت داده‌محور خود، بهترین بستر برای هوش مصنوعی است. موضوعاتی نظیر اعتبارسنجی، کشف تقلب، مدیریت ریسک و مدیریت دارایی با هزینه کمتر و دقت بالاتر انجام خواهند شد.

◽️رییس کمیته محتوایی اینوکس در تحلیل خود از سناریوهای محتمل رشد اقتصادی و جذب سرمایه‌گذاری در سال های پیش رو، ابراز امیدواری کرد که «دوران جدید» به معنای خروج تدریجی ایران از وضعیت تعلیق یا همان شرایط «نه جنگ و نه صلح» باشد. به باور عبده‌تبریزی، اگر تفاهم‌های اولیه بین‌المللی جنبه اجرایی پیدا کند و به یک قرارداد بلندمدت ترک تخاصم برای بازه‌ای حداقل ۱۵ تا ۲۰ ساله تبدیل شود، می‌توانیم شاهد فصلی نوین در اقتصاد ایران باشیم که در آن نااطمینانی سیاسی کاهش یافته و افق زمانی تصمیم‌گیری فعالان اقتصادی بلندمدت می‌شود.

برای خواندن گفتگوی کامل اینجا کلیک کنید

🔖 تهران | مرکز نمایشگاه و همایش بین‌المللی ایران‌مال
🗓 ۳ تا ۶ آذرماه ۱۴۰۵

◻️رسانه تصویری فردای اقتصاد⬇️
@Feghtesad

ارزیابی مدیران دارایی نهادهای سرمایه‌گذاری از وضعیت ۵ بازار با نگاه سه ماهه؛ پیش‌بینی خبرگان سرمایه‌گذاری ایران*

*بخشی از مجله هفتگی فردای بازارها

▪️برای دریافت فایل کامل شماره دوازدهم مجله هفتگی «فردای بازارها» اینجا کلیک کنید

◻️رسانه تصویری فردای اقتصاد⬇️
@Feghtesad

بال پنهان پرواز بورس

بورسان با مهدی طحانی

◽️با وجود افزایش شاخص کل و رشد انگیزه برای شناسایی سود، بازار سهام همچنان با فروشنده جدی مواجه نیست و حضور خریداران نشان می‌دهد جریان تقاضا در بازار حفظ شده است. میثم فدایی، مدیرعامل گروه مالی آبان، مهم‌ترین عامل این وضعیت را افزایش اعتماد فعالان اقتصادی به سیاست‌گذاری و تصمیمات اقتصادی دولت می‌داند.

◽️به گفته فدایی، دولت فعلی نگاه مساعدتری به سازوکار بازار دارد و تلاش می‌کند مداخله مستقیم در بازارها را به حداقل برساند. تداوم این رویکرد می‌تواند از مسیر بهبود فضای کسب‌وکار، تقویت تولید و افزایش سودآوری شرکت‌ها، اثر مثبتی بر بازار سهام داشته باشد.

◽️این کارشناس بازار سرمایه، بزرگ‌ترین ریسک پیش‌روی بورس را افزایش نرخ بهره می‌داند. از نگاه او، اگر دولت بتواند اصلاحات اقتصادی، از جمله اصلاح قیمت بنزین، را پیش ببرد، بخشی از ناترازی بنزین و فشار مالی ناشی از آن بر دولت کاهش خواهد یافت. در این صورت، انتظار می‌رود دولت در نیمه دوم سال نیاز کمتری به انتشار اوراق بدهی داشته باشد و فشار بر نرخ‌های بهره نیز در محدوده متعارف باقی بماند؛ موضوعی که می‌تواند به نفع تولید و بازار سهام تمام شود.

◽️در حوزه ارز نیز فدایی انتظار دارد نرخ ارز دولتی تا پایان سال به‌طور متوسط ماهانه حدود ۳ درصد رشد کند. او معتقد است شکاف میان نرخ ارز دولتی و بازار آزاد، در محدوده فعلی حدود ۲۰ درصد باقی خواهد ماند و این فاصله را در مجموع به نفع شرکت‌های بورسی و سودآوری آنها ارزیابی می‌کند.

◽️فدایی در نهایت، برای افق سه‌ماهه، ۶۰ درصد از سبد را به سهام، ۳۰ درصد را به طلا با هدف مدیریت ریسک و ۱۰ درصد را به صندوق‌های درآمد ثابت اختصاص می‌دهد؛ ترکیبی که نشان‌دهنده نگاه مثبت او به سهام، در کنار حفظ پوشش ریسک در برابر نوسانات اقتصادی است.

🔗 گفت‌وگوی کامل را به صورت تصویری و یا صوتی در سایت فردای اقتصاد، ببیننده و شنونده باشید

🔗 مشاهده این برنامه در یوتیوب
🔗 مشاهده این برنامه در آپارات
🎙 نسخه صوتی

#بورسان

◻️رسانه تصویری فردای اقتصاد⬇️
@Feghtesad

دو ترس که آینده بورس تهران را تعیین می‌کند*

◽️بورس تهران این روزها میان دو ترس متضاد گرفتار شده؛ دو نیروی رفتاری که یکی سرمایه‌گذار را به سمت خرید هل می‌دهد و دیگری او را به خروج و شناسایی سود ترغیب می‌کند. تجربه جنگ ۱۲ روزه و سپس جنگ اخیر، حساسیت معامله‌گران به ریسک‌های سیاسی را افزایش داده، اما رشد قابل‌توجه بازار پس از جنگ رمضان نیز باعث شده بسیاری از سرمایه‌گذاران از جا ماندن از ادامه صعود بترسند.
ترس اول: فومو یا ترس از جاماندن
ترس دوم: زیان‌گریزی

*بخشی از مجله هفتگی فردای بازارها

▪️برای دریافت فایل کامل شماره دوازدهم مجله هفتگی «فردای بازارها» اینجا کلیک کنید

◻️رسانه تصویری فردای اقتصاد⬇️
@Feghtesad

فریب بزرگ حباب منفی سکه

◽️قیمت هر گرم طلا حدودا ۶۵۰ هزار تومن ارزان‌تر از ارزش ذاتی معامله می‌شود، آیا این فرصت خرید هست یا یک تله؟ بررسی روند یکساله طلا نشان می‌دهد این سومین بار در یک سال اخیر است که حباب سکه منفی می‌شود، نمودار مورد بررسی در مجله فردای بازارها این معما را بهتر می‌شکافد و یادآوری می‌کند شاید ما تنها آدم هوشمند بازار نباشیم.

▪️️برای دریافت فایل کامل شماره دوازدهم مجله هفتگی «فردای بازارها» اینجا کلیک کنید

◻️رسانه تصویری فردای اقتصاد⬇️
@Feghtesad

ترمز تابستانی به قدرت دلاری مسکن تهران*

◽️پس از رکود سنگین بازار مسکن از نیمه ۱۴۰۲ تا نیمه ۱۴۰۴، در شش ماهه دوم سال گذشته بازار شاهد افزایش چشمگیر قیمت‌ها در شهر تهران بود به نحوی که متوسط قیمت آپارتمان نوساز تهران طی یکسال گذشته از حوالی ۱۲۰ میلیون تومان به ۲۷۰ میلیون تومان در مترمربع افزایش یافته است. بازار مسکن که مدت‌ها نسبت به نوسانات دلار منفعل شده بود، دوباره توانسته در برابر رشد دلار خاصیت حفظ ارزش از خود نشان دهد و بعد از سال‌ها متوسط قیمت آپارتمان نوساز تهران دوباره به ۱۵۰۰ دلار در مترمربع نزدیک شده است. روندی که البته از اوایل تابستان کند شده است.

پینوشت: قیمت متوسط مربوط به خانه‌های نوساز است که طبیعتا از میانگین همه خانه‌ها بالاتر است

*بخشی از مجله هفتگی فردای بازارها

▪️برای دریافت فایل کامل شماره دوازدهم مجله هفتگی «فردای بازارها» اینجا کلیک کنید

◻️رسانه تصویری فردای اقتصاد⬇️
@Feghtesad

سود منهای تبلیغات؛ الگوریتم انتخاب برندگان صندوق‌های بورس

واچ‌لیست با علی‌تسنیمی

◽️عدد درشت روی بنر، الزاماً بازده واقعی نیست؛ همان‌طور که بزرگی صندوق، به‌تنهایی نشانه کیفیت مدیریت آن نیست. برای انتخاب صندوق باید از نرخ‌های تبلیغاتی عبور کرد و به جایی رسید که بازده ساخته می‌شود: کیفیت دارایی، ثبات رفتار مدیر، نقدشوندگی و ارزش افزوده تصمیم‌های معاملاتی.

◽️در این قسمت از «واچ‌لیست»، علی تسنیمی در گفت‌وگو با سروش گرامی، مدیر دارایی سبدگردان دینا، سازوکار صندوق‌های درآمد ثابت و سهامی را از منظر یک مدیر دارایی بررسی می‌کند. صندوق درآمد ثابت چرا می‌تواند بیشتر از سپرده بانکی بازده بسازد؟ پاسخ مهمان، لزوماً «پذیرش ریسک بیشتر» نیست. حدود نیمی از منابع این صندوق‌ها در سپرده‌های بانکی قرار می‌گیرد و بخش عمده دیگر صرف خرید اوراق می‌شود. مزیت اصلی، از تجمیع منابع، قدرت چانه‌زنی بالاتر با بانک‌ها و مدیریت حرفه‌ای ریسک نرخ بهره و نقدشوندگی اوراق می‌آید؛ مزیت‌هایی که عموماً در دسترس سرمایه‌گذار حقیقی نیست.

◽️اما انتخاب صندوق، با مقایسه یک نرخ سالانه تمام نمی‌شود. سروش گرامی چند فیلتر عملی پیشنهاد می‌کند:

▪️ نرخ مؤثر را با نرخ ساده بانکی اشتباه نگیریم؛ بخشی از تفاوت ظاهری، محصول مرکب‌شدن سود است.

▪️ قیمت تابلو را با NAV آماری مقایسه کنیم؛ حباب مثبت می‌تواند به این معنا باشد که برای هر واحد، بیشتر از ارزش دارایی‌های پشت آن می‌پردازیم.

▪️ بازدهی را در چند هفته و با روزهای مبدأ و مقصد یکسان بسنجیم؛ نه در بازه‌ای که برای تبلیغات انتخاب شده است.

▪️ به ثبات افزایش روزانه قیمت واحدها توجه کنیم؛ رفتار پیش‌بینی‌پذیر مدیر، از یک بازده مقطعی و درخشان معتبرتر است.

▪️ عمق سفارش خرید و کیفیت بازارگردانی را ببینیم؛ سفارش بزرگ خرید می‌تواند نشانه‌ای از آمادگی نقدینگی صندوق برای پاسخ به خروج سرمایه‌گذاران باشد.

▪️ تقویم توزیع سود در هفته‌های تعطیل را بشناسیم؛ برخی مدیران سود روزهای تعطیل را پیش از تعطیلی، برخی پس از آن و گروهی به‌صورت یکنواخت توزیع می‌کنند.

◽️در صندوق‌های سهامی، مسئله پیچیده‌تر است. عملکرد روزانه می‌تواند سرنخی از ترکیب سبد بدهد، اما برای ارزیابی جدی‌تر باید بازده صندوق را در بازه‌های فصلی، هم‌زمان با شاخص کل و شاخص هم‌وزن سنجید. بازگشایی یک سهم بزرگ، تغییر مدیر صندوق یا چرخش بازار از سهام بزرگ به کوچک نیز می‌تواند مقایسه‌های ساده را مخدوش کند.

◽️مهم‌ترین معیار پیشنهادی برنامه، تفکیک «معامله‌کردن» از «ارزش‌آفرینی» است؛ اگر پرتفوی ابتدای ماه بدون هیچ تغییری حفظ می‌شد، چه بازدهی داشت؟ و تصمیم‌های واقعی مدیر، چه میزان بازده بیشتر یا کمتر ساخته‌اند؟ این مقایسه روشن می‌کند که گردش سبد واقعاً آلفا خلق کرده یا صرفاً هزینه معامله تولید کرده است.

◽️دوگانه صندوق کوچک و بزرگ نیز پاسخ قطعی ندارد. صندوق کوچک می‌تواند تصمیم‌ها را سریع‌تر اجرا کند؛ صندوق بزرگ معمولاً از تیم تحلیل گسترده‌تر و پوشش بیشتری بر صنایع برخوردار است، اما برای جابه‌جایی سبد با محدودیت بیشتری مواجه می‌شود. بنابراین، «چابکی» به‌تنهایی مزیت نیست و «مقیاس» نیز تضمین‌کننده برتری نخواهد بود.

◽️در بخش تحلیل بازار، گرامی از نزدیک‌شدن بخش بزرگی از سهام به محدوده‌های تعادلی سخن می‌گوید؛ بازاری که دیگر ارزانی فراگیر ندارد و احتمالاً انتخاب سهم و صنعت در آن، مهم‌تر از همراهی منفعلانه با شاخص است. در چنین شرایطی، صندوق برنده الزاماً صندوقی نیست که در آخرین موج صعودی بیشترین بازده را ثبت کرده؛ بلکه صندوقی است که بتواند میان بازده، نقدشوندگی، ثبات و کنترل ریسک تعادل برقرار کند.
این اپیزود، راهنمای جست‌وجوی «بالاترین نرخ» نیست؛ تلاشی است برای پاسخ به پرسشی دشوارتر؛ کدام بازده، حاصل مهارت مدیر است و کدام عدد، فقط برای نمایش انتخاب شده؟

🔗 گفت‌وگوی کامل را به صورت تصویری و یا صوتی در سایت فردای اقتصاد، ببیننده و شنونده باشید
🔗 مشاهده این برنامه در یوتیوب
🔗 مشاهده این برنامه در آپارات
🎙 نسخه صوتی

#واچ‌لیست


◻️رسانه تصویری فردای اقتصاد⬇️
@Feghtesad

جهان چگونه سرمایه‌گذاری می‌کند؟ ایده دو نوبلیست اقتصاد برای چینش پرتفو*

◽️ایده ایجاد سبد سرمایه‌گذاری جهانی ابتدا در سال ۱۹۵۸ توسط جیمز توبین مطرح و توسط ویلیام شارپ در سال ۱۹۶۴ مبنای تئوری‌های مدرن چینش پرتفو قرار گرفت. این دو نوبلیست اقتصاد بنیان‌های «تخصیص دارایی» و مدل‌های ارزشگذاری دارایی‌ها را بنیان نهادند. ایده کلی پرتفوی بازارهای جهانی آن است که فقط از ریسک سیستماتیک، یعنی ریسکی که همه بازارها را درگیر می‌کند متاثر می‌شود و از ریسک‌های غیرسیستماتیک که فقط یک بازار خاص را متاثر می‌کند در امان است. بر این اساس، دارایی‌ها بر اساس ارزش بازار خود دسته‌بندی می‌شوند؛ جایی که سهام با ارزش ۹۹ تریلیون دلار رتبه اول و طلا با ۱۳.۵ تریلیون دلار رتبه چهارم را به خود اختصاص داده است.

*بخشی از مجله هفتگی فردای بازارها

▪️برای دریافت فایل کامل شماره دوازدهم مجله هفتگی «فردای بازارها» اینجا کلیک کنید

◻️رسانه تصویری فردای اقتصاد⬇️
@Feghtesad

سقف ۵ درصدی آپشن؛ ترمز رقابت صندوق‌های طلا؟

◽️مصطفی صادقی، مدیر صندوق طلای درخشان آبان، معتقد است ورود این صندوق و عملکرد آن، رقابت میان صندوق‌های طلا را جدی‌تر کرده است؛ رقابتی که به باور او، سقف ۵ درصدی استفاده از ابزارهای اختیار معامله، فضای آن را برای طراحی استراتژی‌های متنوع‌تر و رقابت بر سر بازدهی محدود می‌کند. افزایش این سقف تا محدوده ۲۰ درصد می‌تواند ظرفیت آپشن را برای مدیریت ریسک و خلق بازدهی به کار بگیرد؛ هرچند منطق سیاست‌گذار برای حفظ محدودیت فعلی، همچنان نیازمند توضیح روشن‌تر است.

🔗 مشاهده گفت‌وگوی کامل
🔗 مشاهده این برنامه در یوتیوب

📊 سرمایه‌گذاری در صندوق طلای درخشان آبان

◻️رسانه تصویری فردای اقتصاد⬇️
@Feghtesad

احتمال حمله ترامپ در پایان مهلت ۶۰ روزه؛ پیش‌بینی بازارها چیست؟

◽️یادداشت تفاهم ایران و آمریکا ۱۷ جوئن به صورت مجازی امضا شد و امروز، دوشنبه ۱۷ آگوست مهلت ۶۰ روزه آن تمام می‌شود. آیا باید نگران حمله جدید بود؟ متن تفاهم‌نامه چه می‌گوید؟ آیا صحبت از یادداشت تفاهم اکنون موضوعیتی دارد؟ بازارهای نفت، طلا، دلار و بورس تهران چه پیش‌بینی از شرایط دارند؟ سیگنال‌های موافق و مخالف جنگ کدامند؟سه ماه مانده به انتخابات میان‌دوره‌ای مجلس آمریکا، آیا ترامپ دنبال ماجراجویی بیشتر می‌رود؟

▪️برای دریافت فایل کامل تازه‌ترین شماره مجله هفتگی «فردای بازارها» اینجا کلیک کنید

#فردای_بازارها

◻️رسانه تصویری فردای اقتصاد⬇️
@Feghtesad

چرا تورم باعث پرواز طلا نمی‌شود؟*

◽️شورای جهانی طلا در تازه‌ترین گزارش خود تاکید می‌کند سناریوی افزایش معنادار تورم همچنان باید روی میز باشد، اما توضیح می‌دهد چرا بر خلاف سال‌های دور که تورم به جهش طلا منجر می‌شد، این بار شرایط متفاوت است. الگوی تورمی سال‌های ۱۹۶۵ تا ۱۹۸۲ که مشهورترین ایام «رکود تورمی» اقتصاد آمریکا است، در بازه سال‌های ۲۰۱۳ تا ۲۰۲۶ در حال تکرار شدن است. اما شورای جهانی طلا می‌گوید اکنون بانک‌های مرکزی جهان بهتر عمل می‌کنند و با افزایش نرخ بهره مانع از تکرار الگوی نیم قرن پیش خواهند شد. بنابراین، بر خلاف دهه ۷۰ میلادی که طلا رونق اساسی را با تورم تجربه کرد، این بار تورم به نفع طلا نخواهد بود. این همان دلیلی است که با کاهش تب جنگ ایران، طلا رشد کرد و در آغاز جنگ، ریخت.

دژ پشتیبان قیمت طلا
◽️بانک‌های مرکزی جهان دوباره در خرید طلا قدرتمند ظاهر شدند. طبق تازه‌ترین گزارش شورای جهانی طلا، این سکانداران پولی در ماه جوئن بیش از ۵۱ تن خالص خرید داشته‌اند که بسیار بالاتر از متوسط خرید ۲۷ تن در ۱۲ ماه اخیر بوده است. گرچه آغاز جنگ ایران باعث شد فشار فروش بانک‌های مرکزی به ویژه در ترکیه و آذربایجان برای حفظ تعادل بازار ارز و تامین نیازهای واردات انرژی، خالص خرید بانک‌های مرکزی را منفی کند، اما مجدد در فصل دوم سال ۲۰۲۶ مسیر خرید برعکس شده است. اتفاقی که مانعی مهم در ریزش بیشتر قیمت طلا می‌شود. در ماه جوئن، لهستان، چین و ازبکستان در صدر خریداران طلا ایستادند و روسیه و ترکیه بزرگترین فروشندگان طلا شدند.

*بخشی از مجله هفتگی فردای بازارها

▪️برای دریافت فایل کامل شماره دوازدهم مجله هفتگی «فردای بازارها» اینجا کلیک کنید

◻️رسانه تصویری فردای اقتصاد⬇️
@Feghtesad

بازارهای ۱۴۰۵ شبیه کدام سال خواهند بود؛ بورس ۹۹ یا طلای ۱۴۰۴؟

◽️سه سناریوی متفاوت پیش رو خواهد بود که بزرگترین خطا شرط‌بندی روی یک سناریوی خاص است. اما این یعنی باید اقدامی نکرد؟ پیتر شف، اسطوره وال‌استریت بهتر توضیح داده: وقتی همه چیز شفاف میشه دیگه خیلی دیر شده».

▪️️برای دریافت فایل کامل شماره دوازدهم مجله هفتگی «فردای بازارها» اینجا کلیک کنید

◻️رسانه تصویری فردای اقتصاد⬇️
@Feghtesad