На China Mobile были наложены санкции и торговать ими нельзя (но недавно пришли дивиденды). И сегодня ФридомФинанс прислал письмо, что могут конвертировать акции в нечто новое.

Как это работает не совсем понятно. Да и как-то дорого. Но наличие возможности - это замечательно.

Вообще интересно. Вот они говорят - для торговли на локальном рынке. А будет ли тут вообще ликвидность? Что-то сомневаюсь.

Источники дивидендной информации

В прошлом году компания Google обозначила свои намерения о повышении качества информации в Интернете, в основном касаемо медицинских и финансовых сайтов. Google переживает, что человек прочитав некачественную статью может нанести вред своему здоровью или материальному положению. Из-за таких событий, год назад сильно пострадали медицинские сайты, а множество интернет-проектов просто исчезли из поиска, так как не удовлетворяли требованиям Google. Поисковик выдвигает ряд весьма расплывчатых требований, но в основном всё сводится к одному – к доверию, которое определяется источниками информации, данными об авторах статей, открытостью компании и т.д.

Зимой, размышляя об этой новости в контексте A2, я пришёл к тому, что например каждая страница дивидендов компании – должна быть по образу Википедии. Ведь наиболее полные статьи состоят из совершенно разных представлений данных (графики, картинки, цитаты, таблицы), имеют целый набор источников информации, а почти любой сложный участок обязательно со ссылкой на другую статью (и вот уже три ночи, а ты читаешь про борьбу с осьминогом). Хорошая статья на Википедии, это статья, где читатель не только находит ответ на свой вопрос, но и может использовать её как отправную точку к дальнейшему изучению темы. К слову, моё изучение компаний на фондовом рынке всегда начинается с Википедии.

Именно по этой причине, решил поработать в направлении полноты дивидендной информации, начав с указания источников. На мой взгляд, посетитель, даже если не доверяет изначально сайту, должен иметь возможность проверить информацию самостоятельно, а значит нужно помочь ему в этом, тем самым завоевав доверие. А для кого-то, ссылка на источник - это повод получить дополнительную информацию.

Такая задача - не совсем простой процесс. После получения информации об объявленных дивидендах, нужно вручную зайти на сайт каждого эмитента и найти ссылку на пресс-релиз, или же, найти её на других сайтах, вызывающих доверие (Bloomberg, Zacks, Seeking Alpha и т.д.). Каждый день делать это самостоятельно - это риск того, что уже через неделю либо пропадёт интерес, либо приоритеты изменятся, а потом будет не до этого и снова ничего не получится, бросится. Всё-таки А2 - это хобби, а не бизнес, поэтому из чётко отлаженных процессов - только процесс оплаты серверов, и всего такого 😀😀😀

Чтобы как-то начать работу в другом формате, нанял человека, который будет помогать заполнять такую информацию. Я попробовал самостоятельно и на прошлой неделе у меня выходило добавить источники примерно о 10 компаниях в час, но если разгоняешься, то доходишь примерно до 15-20. Затем появился этот человек и обработал около 300 дивидендных выплат за 2 дня. Теперь, если удастся наладить этот процесс, то каждая новая дивидендная выплата будет сопровождаться ссылкой на источник (пресс релиз, или новость), что приблизит нас ещё на 1 шаг к идеалу.

Пример с источниками для компании Hasbro: https://a2-finance.com/ru/issuers/hasbro/dividends (чтобы увидеть то самое - cпускайтесь вниз)

Есть компания, которая специализируется на прогнозировании дивидендов в полуавтоматическом режиме. Т.е. алгоритм что-то там считает, а потом аналитик что-то придумывает своё. 😀 Работают по всему миру.

Спрашиваю, ребят, а сколько стоит купить у вас прогнозы по S&P 500? Они - бла бла бла бла, я – бла бла бла. Итог - письмо которое видите. 20 000 долларов стоят прогнозы дивидендов по компаниям США. Лол! Столько мне донатов ещё не накидали 😀

В общем, пришлось любезно отказаться, трудимся дальше.

P.S. Есть вероятность, что я недавно ошибся, проведя расследование о воровстве данных сайтом Finrange. Ещё посмотрю тут, но похоже так и есть, а значит напишу на днях пост с извинениями.

Искусство и инвестирование

Моё отношение к пространственному искусству весьма посредственное. Очень люблю архитектуру, живопись, скульптуры, фотографии, но почти ничего об этом не знаю. Я наслаждаюсь от самого факта, что глаза видят нечто восхитительное, уникальное, трогающее, прошедшее через время и оберегаемое поколениями. Но копаться в этом глубже, изучать авторов и их работы, направления, историю искусства - как-то безразлично. Можно сказать, что я настоящий потребитель искусства, но не его творец или исследователь. Да, мне нравится Босх, Айвазовский, Рембрандт, но что делает «Блудный сын в таверне» - интересно лишь эпизодически.

В Санкт-Петербурге проживаю почти 10 лет. И так сложилось, что ни разу не был в Эрмитаже. Это какое-то очень сложное, масштабное, не простое место, к которому не могу относиться как к обычному музею, чтобы просто прийти и глянуть постоянные экспозиции или новые выставки. На уровне ощущений, есть какой-то стоп или даже неготовность.

Мои взгляды совпадают с мыслью, что нужно приучать себя к искусству, к тому, чтобы хотя бы иногда видеть красоту, пусть и без погружения в тему. Но всегда понимал, что это не нормально быть с такими убеждениями и при этом ничего не делать, оправдывая это занятостью, или возможно прикрытой ленью, откладывая всё на потом. В следующий раз. Пока не до этого. Позже. В будущем как-нибудь схожу. Не сейчас.

К чему это всё? К тому, что завтра иду в Эрмитаж. И к тому, что в теме инвестирования есть не только любимые нами акции, и облигации, но и другие инструменты сохранения или приумножения капитала. И примерно полгода назад, я купил на 100$ маленький кусочек картины Клода Моне, находящейся в Нью-Йорке. Да да, тот самый Моне, чью картину украли в потрясающем фильме «Афера Томаса Крауна». И на ближайших выходных, немного расскажу, как можно купить часть картины, при чём здесь Комиссия по ценным бумагам США, к чему привела затея, и, конечно, покажу картину.

Кратко о покупке картин

О том, как купил кусочек Моне, рассказать очевидно не получилось. Выходит сухой и скучный текст, а если описывать подробно - нужен полноценный обзор, или что-то похожее. Вы же настоящие инвесторы, да? Значит не спешите, всё будет. Но кратко попробую пояснить.

Американская компания покупает на аукционах предметы искусства (пока только картины), далее выпускает на них ценные бумаги, которые регистрирует в КЦББ (Комисия по ценным бумагам США, SEC), затем продаёт их через Интернет на своём сайте. Ценная бумага – кусочек актива, и обычно мы покупаем части компаний (Газпрома, прости господи, или НорНикеля, аллилуя!), а здесь - части картин. Их можно даже посмотреть, они все в Нью-Йорке. Купить кусок может любой человек, но вот продать на вторичном рынке - только резиденты США. Сейчас этот вопрос решается. В частном порядке вроде как компания может выкупить ваш кусочек, но это такое... нужно уточнять напрямую. В общем, потом всё расскажу, чтобы написать пост - нужно найти прилично времени.

P.S. Нашёл хороший женский вокал английского альтернативного soft-рока - Natalie Findlay: Yandex, Spotify, Youtube, Facebook.

В Эрмитаже есть разное искусство

1000$ в год на дивидендах

Для простого человека из РФ, жить на дивиденды - это почти нереальная задача. Особенно, если вы инвестируете в компании американского рынка. Ну просто потому, что нужно иметь портфель примерно в 40000-50000$, чтобы получать дивидендами 1000$ в год. В год! А чтобы "жить" - нужно иметь такую сумму каждый месяц, это значит, что счёт должен быть в 12 раз больше. Каковы шансы? Медианой дивидендной доходностью на рынке США иногда считается примерно 4% (берут в расчёт примерно со дня начала Великой депрессии), но последние 30 лет - это около 2%. При этом всё равно появляются телеграм-каналы и разные сайты, рассказывающие о том, как можно жить на дивиденды. Мило. Очень мило. Жить можно, но на "макарошках" и недолго.

Наверное одна из основных причин, почему обыватели выбирают дивидендные компании - это внутреннее спокойствие, живое видение того, что от вложенного есть отдача. А так конечно дивиденды не нужны. Если вы выбрали компанию и в неё же вложили полученные дивиденды, то какой в этом смысл? Лучше уж байбек.

Но есть и другой момент. Если вы купили 30 лет назад долю в компани, а она сейчас стоит космических денег, то конечно её дивиденды позволят вам покуражиться в доме престарелых. Собственно такими ожиданиями и живём - покупаем шараги и мечтаем о светлом будущем.

К чему это? Увидел картинку и возник душевный порыв высказаться. Где ж ещё-то?

Фридом Финанс + Яндекс + 23 дня дрейфа в море = этот пост

• Блумберг пишет про ФридомФинанс и как Турлов сколотил состояние:
Полная статья: https://www.bloomberg.com/news/articles/2021-08-13/how-a-mystery-hedge-fund-is-driving-a-500-return-on-a-curious-nasdaq-stock Я работаю с ФридомФинанс с 2014 года и мне кажется, что если бы не их проблемы с Терминалом и поддержкой, то наверное был бы их акционером. А так… Ну в общем они выросли в 5 раз, а я так и не купил ни одной акции и вообще от них уйти хотел. В этом кстати проблема некоторых владельцев, из-за их закрытости – нет особого доверия. Ну вот из простого – какое отчество у Турлова? Фиг его знает, приходится плотно погуглить. И таких моментов много, поэтому возникает недоверие, как к человеку, так и к его делу.

• «Беспилотный Яндекс» оценили в 7млрд$: https://www.forbes.ru/tehnologii/436537-bespilotnyy-biznes-yandeksa-ocenili-v-7-mlrd Это хорошо. Уже около года их акции болтаются примерно на одном уровне.

• Как-то рассказывал, что моя маленькая страсть – это море. Так как я ещё не купил ни Matson, ни Kirby, то иногда смотрю «бытовое» видео чтобы хотя бы немного понимать эту отрасть. Раньше писал про капитана, рассказывающего о специфике морских контейнеров, а на днях посмотрел видео, про капитана рассказывающего как они застряли на 23 дня в Индийском океане, ремонтируя свой корабль. Смотрится как документальный фильм, и наверное оно очень понравилось бы тем, кто не работает в офисах или кабинетах: https://www.youtube.com/watch?v=QQRRuc0BCAI

Интервью

Так случилось, что у меня взяли второе интервью, если говорить о финансовой сфере. Первое было у РБК. Они сделали всё через жопу, исковеркали текст, ещё и отказались его менять. А на днях дал интервью автору сайта alfainvestor.ru и телеграм-канала @investor_alfa Михаилу Чуклину. Там и про бывшую работу, и про А2, и про источники данных (больная тема многих проектов), даже про деньги, жену и т.д. В общем, читайте, текста много : https://alfainvestor.ru/intervju-s-avtorom-proekta-a2-finance-aleksandrom-aljoshinym/

Отдельное спасибо Михаилу за прекрасные вопросы и организацию! Подписывайтесь на его канал✌️

🕺Тиньков и талибы 💣

Как-то резко, буквально за несколько дней, появились эксперты по истории Афганистана, исламистским организациям, умеющие отличать пуштунов от арабов, суннитов от ибадитов, и т.д. Первый канал наверное празднует, ведь можно сместить фокус с Украины и ковида на новый тренд. В общем ладно, не сторонник подобного, а комментарий – смешной.

Тем временем, есть дилемма – что делать с акциями Тинькова. В марте, ставил весьма смелые ожидания, что цена до конца года может дойти до 75$ и если это случится - будет замечательно, но сегодня закрытие примерно на 100$. Из-за этого доля в портфеле сильно выросла и по канонам – нужно продавать излишек, покупая других, выравнивая доли. Не хочется. Меня даже устроит, если цена до конца года останется в широком диапазоне 80-100$.

Некоторые говорят (как статусы в ВК): продай тогда, когда уже не хочешь покупать. Но тут как раз случай, когда я бы докупил Тинькова, если бы не его доля в РФ-портфеле. Не знаю, пусть Алёшин из будущего решает что делать.

Канал Bastion написал про TCS: https://t.me/bastionportfolio/2678 Рекомендую и комментарии глянуть.

"Шпионские" истории

Однажды, некоторая организация заинтересовалась таким вопросом: в какие департаменты вкладывается конкурент? На начальном этапе важно понять именно направление, а выяснив его - можно искать причины, почему именно туда.

Когда к нам поступил такой запрос, вариантов ответить на вопрос было много, от самых очевидных - найти бывших сотрудников (LinkedIn, HH, приветики!) и пригласить их на фиктивное собеседование, так и простых технически. Целевая компания - среднего размера, около 1000 сотрудников. Когда нужно найти сотрудника внутри департамента - это не сложно, а вот топа, который хотя бы приблизительно в курсе направленности денежных средств - это сложнее. Можно взять по одному из каждого отдела, но это долго.

Тогда мы решили пойти техническим путём – нашли список вакансий на HH и других сайтах, написали небольшие программы (парсеры), которые ежедневно считывают информацию со страниц вакансий компании и строят динамику. Сегодня в отделе маркетинга открыто 2 вакансии, а в IT - 5, в финансовом - одна. Завтра тоже самое, а через месяц – в финансовом отделе так и болтается одна вакансия, а вот в IT стало 10, в маркетинге добавилось 3.

Как только была замечена изменчивость, нужно проверять, а появились ли резюме в которых указана эта компания, как последнее место работы. Это даёт понять, с чем косвенно могут быть связаны изменения. Например, пришёл новый руководитель и теперь там увольняются массово, или задержки зарплат, или что-то ещё. Если резюме на рынке больше не стало, значит у IT отдела планируется много работы, а потому туда набирают людей. Такой способ позволял косвенно предположить о выходе новых продуктов или активной работе по какому-то направлению. Далее, некоторые организации шли на откровенный корпоративный шпионаж или просто наблюдали по вакансиям требования, выставляемые к кандидатам, или шли на собеседования и там дурачок-руководитель уже сам всё разбалтывал ("мы планируем...").

Вспомнил про эту историю, когда смотрел на уровень зарплат департаментов некоторых эмитентов фондового рынка. Когда компании работают в одной сфере, направления их расходов примерно одинаковы. Зарплаты тоже похожи, особенно если расположение офисов в идентичных по доходам регионах. На первом скриншоте можно увидеть сравнение круизных компаний, где видно, что между тремя основными конкурентами зарплаты почти одинаковы. А вот на втором – что Kirby (#KEX) в среднем зарплаты выше, чем у Matson (#MATX), особенно это заметно по департаментам Marketing и Operations, хотя внутри компании Matson немного активнее тратит на маркетологов. Эффективнее или нет - другой вопрос.

Есть кстати компании, которые отслеживают динамику вакансий. Такие данные потом продают и их можно купить, например у Quandl. Они это называют альтернативными данными – т.е. данные, поступающие из нетрадиционных источников. Когда-то была история (её активно пиарили), когда какие-то трейдеры мониторили парковки сети магазинов. И в какой-то момент они заметили, что парковочных мест постоянно мало, т.е. люди приезжают и приезжают в магазин. Значит у сети будет в квартале замечательная выручка, значит надо покупать. Квартальный отчёт вышел действительно хороший и на этом заработали. Такие вот дела.

Кстати. Palantir (#PLTR) используется как один из инструментов для работы с подобными данными. Да да, тот самый, который окутан таинством, и размещен на бирже.

--
Все истории вымышленны, совпадения случайны, ни одно животное не пострадало.

Скриншоты отсюда:
• Matson: https://www.comparably.com/companies/matson/salaries
• Kirby: https://www.comparably.com/companies/kirby-corporation/salaries

Почему канал называется A2 Bada Bing? Потому что: https://www.instagram.com/stories/funky.words/2647318856419236807/

Неделю назад, ЦБ утвердил порядок тестирования неквалифицированных инвесторов: https://cbr.ru/press/event/?id=11144

На 27 странице https://cbr.ru/StaticHtml/File/117540/standart_broker_20082021.pdf (осторожно, PDF) перечислены вопросы и ответы, которые будут задавать всем нам.

Похоже, А2 выбывает из игры в рамках подготовки к экзамену ФСФР (он же – для квалифицированных инвесторов). 🤷‍♂️

Раньше, чтобы стать квалифицированным инвестором, одним из вариантов была сдача экзамена. Приходите в НАУФОР, ИФРУ или подобные, сдаёте экзамены, и потом, получив сертификат, несёте её брокеру и он делает вас «квалом».

Как будет с 1 октября 2021. Приходите к своему брокеру, сдаёте простой экзамен (вопросы и ответы в PDF выше), брокер их проверяет и делает вас «квалом». И вроде как вы попадаете в реестр и становитесь «квалом» для всех брокеров (раньше нужно было показывать бумажку каждому отдельно). Вот и всё.