Интернет трактует жизнь!
📈 В продолжение к вчерашнему посту про пик кризиса, хотелось бы поговорить об IT-компаниях, которые исторически демонстрируют неплохой рост, по мере прохождения пика рецессии в экономике.
К слову, большинство бумаг из отечественной IT-индустрии в течение последнего месяца опережают индекс Мосбиржи, который похудел за это время на 4,4%.
🔸 Лидером роста является Яндекс (#YNDX), который всегда держал за собой этот статус в периоды прохождения пика кризиса. У компании действительно много растущих бизнесов, и её бумаги потенциально интересны для долгосрочных покупок. Правда, с одним большим НО: юрисдикция у Яндекса находится в Нидерландах, а потому статус депозитарной расписки неминуемо влечёт за собой всем известные риски для акционеров компании.
🔸 VK (#VKCO) по-прежнему уступает Яндексу по темпам роста, хотя в последнее время обещает усилить свои позиции в отрасли. Менеджмент уже радостно рапортует о росте аудитории Вконтакте, после блокировки иностранных сервисов и признание их экстремистскими в нашей стране, а также планирует выйти на рынок онлайн-бронирования жилья, но у инвесторов хорошая память, и большинство из них продолжают скептически относится к радужным заявлениям менеджмента. В том числе и я.
🔸 Positive Technologies (#POSI) на протяжении долгого времени торгуется в широком боковике – рынок ждет квартальную финансовую отчетность и новых прогнозов менеджмента. В целом бумага интересна для долгосрочных покупок на текущих уровнях.
🔸 OZON (#OZON) и Softline (#SFTL) – онлайн-ритейлеры, которые сохранили двузначный темп роста продаж. Как инвестиционную идею данные бумаги пока не рассматриваю, но буду внимательно следить за развитием событий вокруг данных эмитентов.
🔸 HeadHunter (#HHRU) в нашем сегодняшнем списке, на мой взгляд, в числе аутсайдеров. Бумаги онлайн-рекрутеров исторически демонстрирует хорошую динамику, по мере приближения выхода экономики из рецессии, поскольку в это время формируется высокий спрос на рабочую силу. Сейчас же о таком сценарии говорить ещё слишком рано, поэтому бумаги HeadHunter в моменте не интересны рынку.
📈 В продолжение к вчерашнему посту про пик кризиса, хотелось бы поговорить об IT-компаниях, которые исторически демонстрируют неплохой рост, по мере прохождения пика рецессии в экономике.
К слову, большинство бумаг из отечественной IT-индустрии в течение последнего месяца опережают индекс Мосбиржи, который похудел за это время на 4,4%.
🔸 Лидером роста является Яндекс (#YNDX), который всегда держал за собой этот статус в периоды прохождения пика кризиса. У компании действительно много растущих бизнесов, и её бумаги потенциально интересны для долгосрочных покупок. Правда, с одним большим НО: юрисдикция у Яндекса находится в Нидерландах, а потому статус депозитарной расписки неминуемо влечёт за собой всем известные риски для акционеров компании.
🔸 VK (#VKCO) по-прежнему уступает Яндексу по темпам роста, хотя в последнее время обещает усилить свои позиции в отрасли. Менеджмент уже радостно рапортует о росте аудитории Вконтакте, после блокировки иностранных сервисов и признание их экстремистскими в нашей стране, а также планирует выйти на рынок онлайн-бронирования жилья, но у инвесторов хорошая память, и большинство из них продолжают скептически относится к радужным заявлениям менеджмента. В том числе и я.
🔸 Positive Technologies (#POSI) на протяжении долгого времени торгуется в широком боковике – рынок ждет квартальную финансовую отчетность и новых прогнозов менеджмента. В целом бумага интересна для долгосрочных покупок на текущих уровнях.
🔸 OZON (#OZON) и Softline (#SFTL) – онлайн-ритейлеры, которые сохранили двузначный темп роста продаж. Как инвестиционную идею данные бумаги пока не рассматриваю, но буду внимательно следить за развитием событий вокруг данных эмитентов.
🔸 HeadHunter (#HHRU) в нашем сегодняшнем списке, на мой взгляд, в числе аутсайдеров. Бумаги онлайн-рекрутеров исторически демонстрирует хорошую динамику, по мере приближения выхода экономики из рецессии, поскольку в это время формируется высокий спрос на рабочую силу. Сейчас же о таком сценарии говорить ещё слишком рано, поэтому бумаги HeadHunter в моменте не интересны рынку.
PMI в сфере услуг подтверждает прохождение пика кризиса в РФ
В понедельник мы с вами рассматривали динамику промышленного индекса PMI России, рост которого дал нам первые намёки на прохождение пика кризиса.
📈 Вчера аналогичную позитивную динамику продемонстрировал и PMI для сферы услуг, который после трехмесячного спада вырос до 51,7 пунктов, что ещё больше укрепило веру в то, что пик кризиса в нашей стране плавно остаётся где-то позади (по крайней мере, очень хочется в это верить). Напомню, что значение выше 50 пунктов указывает на экономический рост.
📊 Нынешняя ситуация во многом схожа с событиями двухлетней давности, когда PMI вначале рухнул весной, на фоне общенационального локдауна, вызванного пандемией COVID-19, а уже летом началось восстановление деловой активности.
Как отмечает агентство S&P Global, в начале лета впервые за последние 9 месяцев в РФ был зафиксирован рост новых заказов в сфере услуг, что не может не радовать! Отрадно отметить, что многие компании с оптимизмом смотрят на перспективы ближайших 12 месяцев.
При этом инфляционные ожидания бизнеса резко сократились – ажиотажный спрос давно прошёл.
🤔 По мере прохождения пика кризиса динамику лучше рынка обычно демонстрируют три отрасли:
🔸 Банки
🔸 Страховые компании
🔸 Айтишники
📈Немного статистики: за последний месяц индекс Мосбиржи "похудел" на 1,9%, при этом Яндекс вырос на 22,2%, а Сбер прибавил на 13,8%.
🚗 Буквально вчера кстати вышла новость, что Сбер (#SBER) и VK (#VKCO) планируют продать Яндексу (#YNDX) сервис доставки еды Delivery Club. Судя по всему, Сбер продолжает избавляться от убыточных компаний своей экосистемы, ведь Delivery хоть и является лидером отрасли, но генерирует убытки. Яндексу эта сделка, в свою очередь, позволит стать национальным чемпионом в сегменте доставки еды.
👉 С точки зрения покупок я спешу с хорошей стороны отметить бумаги Яндекса, которые потенциально могут быть интересны для покупок, поскольку компания по-прежнему продолжит оставаться №1 в российском IT. Если, конечно, вас не смущает голландская прописка компании и связанные с этим определённые риски.
Акции Сбера также выглядят очень перспективно на долгосрочный горизонт, и лично мне эта идея ближе по душе. Во-первых, здесь можно будет вновь мечтать о дивидендах через пару лет, во-вторых бумаги имеют российскую прописку, ну и в-третьих - банк торгуется сейчас гораздо ниже своего капитала, что на длинном горизонте всегда даёт инвестиционное преимущество для покупателей.
❤️ Напоминаю, что лайки под этим постом приветствуются! Для меня это главная мотивация радовать вас и дальше качественной авторской аналитикой, новостями и мыслями по рынку.
В понедельник мы с вами рассматривали динамику промышленного индекса PMI России, рост которого дал нам первые намёки на прохождение пика кризиса.
📈 Вчера аналогичную позитивную динамику продемонстрировал и PMI для сферы услуг, который после трехмесячного спада вырос до 51,7 пунктов, что ещё больше укрепило веру в то, что пик кризиса в нашей стране плавно остаётся где-то позади (по крайней мере, очень хочется в это верить). Напомню, что значение выше 50 пунктов указывает на экономический рост.
📊 Нынешняя ситуация во многом схожа с событиями двухлетней давности, когда PMI вначале рухнул весной, на фоне общенационального локдауна, вызванного пандемией COVID-19, а уже летом началось восстановление деловой активности.
Как отмечает агентство S&P Global, в начале лета впервые за последние 9 месяцев в РФ был зафиксирован рост новых заказов в сфере услуг, что не может не радовать! Отрадно отметить, что многие компании с оптимизмом смотрят на перспективы ближайших 12 месяцев.
При этом инфляционные ожидания бизнеса резко сократились – ажиотажный спрос давно прошёл.
🤔 По мере прохождения пика кризиса динамику лучше рынка обычно демонстрируют три отрасли:
🔸 Банки
🔸 Страховые компании
🔸 Айтишники
📈Немного статистики: за последний месяц индекс Мосбиржи "похудел" на 1,9%, при этом Яндекс вырос на 22,2%, а Сбер прибавил на 13,8%.
🚗 Буквально вчера кстати вышла новость, что Сбер (#SBER) и VK (#VKCO) планируют продать Яндексу (#YNDX) сервис доставки еды Delivery Club. Судя по всему, Сбер продолжает избавляться от убыточных компаний своей экосистемы, ведь Delivery хоть и является лидером отрасли, но генерирует убытки. Яндексу эта сделка, в свою очередь, позволит стать национальным чемпионом в сегменте доставки еды.
👉 С точки зрения покупок я спешу с хорошей стороны отметить бумаги Яндекса, которые потенциально могут быть интересны для покупок, поскольку компания по-прежнему продолжит оставаться №1 в российском IT. Если, конечно, вас не смущает голландская прописка компании и связанные с этим определённые риски.
Акции Сбера также выглядят очень перспективно на долгосрочный горизонт, и лично мне эта идея ближе по душе. Во-первых, здесь можно будет вновь мечтать о дивидендах через пару лет, во-вторых бумаги имеют российскую прописку, ну и в-третьих - банк торгуется сейчас гораздо ниже своего капитала, что на длинном горизонте всегда даёт инвестиционное преимущество для покупателей.
❤️ Напоминаю, что лайки под этим постом приветствуются! Для меня это главная мотивация радовать вас и дальше качественной авторской аналитикой, новостями и мыслями по рынку.
